软件一周可抄，发射台与13吉瓦算力不能

大家注意。这不是玩笑。

这是软件行业的生存危机。Mag7 中的大多数公司都身处其中。

今天已经展示了它的样子。Anthropic 推出了 Claude Sheets、Whiteboards 和 Meetings，Microsoft 股价一度下跌 3%。Adobe、Atlassian 和 HubSpot 的应用现在可以直接在 Claude 内打开。OpenAI 则让企业在 ChatGPT 内拥有自己的智能体。

过去 30 年，软件之所以是护城河，是因为代码难写。如今，代码反而成了廉价的部分。我的看法是：对任何算力充足的实验室来说，办公套件就是一个周末项目。凡是你能用语言描述的东西，AI 如今都能构建出来。

那么，护城河去了哪里？沿技术栈向下，转移到那些无法靠提示词凭空创造的东西上。

第一站是算力。最好的模型也离不开算力，而 Anthropic 自己的 S-1 文件揭示了它依赖谁：与 Google 至少有 1213 亿美元的承诺，与 Amazon 有 1100 亿美元，与 Microsoft 有 449 亿美元，与 SpaceXAI 则高达 1205 亿美元。这家正在颠覆所有人软件业务的公司，本身也是租户。Microsoft 既是它的房东，也是今天的受害者。

算力之后，是电力、土地、芯片和发射能力。Amazon、Alphabet、Microsoft 和 Meta 一个季度就在建筑和设备上花了 2019 亿美元。这些钱可不是花在代码上的。

我的看法是：这会让 Mag7 分成两类。Amazon 和 Microsoft 承担的软件风险最大。Meta 拥有用户和分发渠道，任何实验室都无法在一个周末复制出来。

Apple 是个有意思的案例。我不认为它会被颠覆，因为 Apple 骨子里是一家硬件公司：设备、芯片，以及其他公司都不具备的供应链。但它有设备，却没有算力。我的猜测是：这正是 Apple 应该与 SpaceX 合作的原因。两者都是硬件公司，只是类型不同，因此彼此互补，而非竞争。如果 Apple 不接入拥有算力的合作方，AI 实验室接下来就会盯上它的软件层。

SpaceX 则不同。它发射自己的火箭，一个季度就发射了 35 次。它有 11,100 颗在轨卫星，有自己的频谱、自己的电力，并计划到 2027 年底实现 13 GW 的算力。你可以在一个周末克隆一款应用，却无法克隆一座发射台。我的猜测是：即使提前十年起步，也填不平这道鸿沟。

它依然参与软件变革，只是站在安全的一侧。Grok Bot 是一个 harness。Elon 自己就说过：“今后，@SpaceX 会针对每项任务使用最好的后端模型，包括 Claude Opus 5.5、MidJourney、Suno 和其他领先的 API。”模型可以替换，因此没有哪个模型能长期独占用户。Grok 5 则是它自己冲击榜首的一次尝试。

2027 年，算力开始向轨道转移。Elon 自己对首批 StarMind 计算机的预估时间是 2027 年第三季度。没有许可争端，也不用排队接入电网。

软件变便宜了，原子没有。谁能最快扩大算力规模，谁就能决定哪些实验室活下来；而拥有这一切底层物理资源的公司，无须押注谁会赢。

$SPCX